“فيتش” تمنح سندات أكوا باور “أكوا 39” تصنيف BBB- من الدرجة الاستثمارية مع نظرة مستقبلية مستقرة

أعلنت “أكوا باور مانجمنت آند انفستمنتس وان ليمتد”، باعتبارها جهة مصدرة، عن منح “وكالة فيتش للتصنيفات الائتمانية” لعملية إصدار سندات (أكوا 39) المضمونة بمبلغ إجمالي 814 مليون دولار (5,95%) وتستحق الدفع في العام 2039، تصنيف (BBB-) من الدرجة الاستثمارية مع نظرة مستقبلية مستقرة.

كانت “أكوا باور مانجمنت آند انفستمنتس وان ليمتد”، وهي شركة تابعة مملوكة بالكامل لشركة “أكوا باور”، قد أصدرت السندات في مايو 2017 بمركز دبي المالي العالمي، حيث تمت حماية السندات من خلال التدفقات النقدية والسندات المالية الأخرى من خلال ثمان محطات لتوليد الطاقة وتحلية المياه توجد بالمملكة العربية السعودية، وكذلك من الشركة الوطنية الأولى للتشغيل والصيانة المحدودة “نوماك”، المملوكة بالكامل لشركة “أكوا باور”. 

تمتاز  المحطات الثمانية بأهمية كبيرة في البنية الأساسية لقطاعي الطاقة وتحلية المياه في المملكة العربية السعودية، انطلاقاً من موقعها الاستراتيجي في المنطقتين الغربية والشرقية بالمملكة. وكانت عملية إصدار سندات “أكوا 39” أكبر وأول عمليات إصدار سندات دولية كبرى بالدولار تقوم بها شركة سعودية خاصة في ذلك الوقت.

كان إصدار سندات “أكوا 39” قد حصل على تصنيفين من الدرجة الاستثمارية “IG” من قِبل وكالتي موديز وستاندرد آند بورز حتى أكتوبر 2019، عندما خفضّت ستاندرد آند بورز تقييمها درجة واحدة، إثر مراجعة ستاندرد آند بورز للبيئة التشريعية والقانونية لمركز دبي المالي العالمي، بشكل أسهم في اختلاف تصنيف إصدار سندات (أكوا 39).

انطلاقاً من ثقةٍ كاملةٍ في قوة أساسيات العمل الرئيسية لمحفظة (أكوا 39)، توجهت “أكوا باور” لمؤسسة فيتش للحصول على تصنيف جديد للسندات. وبعد مراجعتها، أعلنت فيتش رسمياً في شهر فبراير 2020 عن منح إصدار السندات تصنيف “-BBB” مع نظرة مستقبلية “مستقرة”.

وقال راجيت ناندا، الرئيس التنفيذي للاستثمار في شركة “أكوا باور”: “نحن سعداء بالوفاء بالتزام “أكوا باور” تجاه حاملي السندات من خلال معالجة حالة الاختلاف في التصنيف الناشئة عن إجراءات تصنيف ستاندرد آند بورز للبيئة التشريعية والقانونية لمركز دبي المالي العالمي. ويؤكد تصنيف الدرجة الاستثمارية من “فيتش” على الهيكل القوي وجودة خدمة الديون التي تتمتع بها محفظة “أكوا باور مانجمنت آند انفستمنتس وان ليمتد” المتنوعة”.

أضاف ناندا: “وفرت عملية إصدار سندات (أكوا 39) منصة إطلاق مثالية لاحتياجاتنا التمويلية المستقبلية للمشاريع والشركات التابعة لنا، التي ستشكل السندات المصدرة بموجب القاعدة 144أ أو “ريج إس” وغيرها من الإصدارات الدولية، وكذلك الإصدارات في سوق السندات المالية في المملكة العربية السعودية، ركيزتنا الأساسية”.

من جانبه، قال كاشف رنا، الرئيس المالي التنفيذي لشركة “أكوا باور”: “حافظت “أكوا باور مانجمنت آند انفستمنتس وان ليمتد” على أداء مالي ممتاز منذ إصدار السندات عام 2017، وبشكل يتجاوز أداء الحالة الأساسية لعام 2017 على أساس إجمالي المحفظة. وانطلاقاً من تركيزنا الثابت على تحسين الأداء التشغيلي وتحقيق قيمة مضافة، فإننا توقعنا هذه النتيجة”.

تتمتع سندات “أكوا باور مانجمنت آند انفستمنتس وان ليمتد” (أكوا 39) حالياً بتصنيفين بدرجة استثمارية من فيتش بتصنيف BBB-، ومن موديز بتصنيف Baa3، وكلاهما ينصفان السندات بنظرة مستقبلية “مستقرة”. وقد قامت “أكوا باور مانجمنت آند انفستمنتس وان ليمتد” بسحب التصنيفات ذات الصلة من ستاندرد آند بورز.