الإثنين, 21 يونيو 2021

بنهاية الربع الأول 2021 .. بالأسماء “مال” ترصد: 1.14 تريليون ريال الأرباح المبقاة لـ 133 شركة مدرجة .. 8 منها أرباحها المبقاة أعلى من رأس مالها

كشف رصد لصحيفة مال تسجيل 133 شركة مدرجة بالسوق المالية أرباحاً مبقاة تراكمية بلغت 1.14 تريليون ريال بنهاية الربع الأول 2021، تعادل 215% من إجمالي رؤوس أموال تلك الشركات مجتمعة والبالغ 530.2 مليار ريال.

اقرأ أيضا

وحسب الرصد استحوذت شركة أرامكو على ما نسبته 81% من تلك الأرباح وبقيمة 921 مليار ريال وهي تزيد على 15 ضعفاً مقارنة برأس المال البالغ 60 مليار ريال، وجاء في المرتبة الثانية شركة الاتصالات السعودية وبقيمة 38.46 مليار ريال، ثم شركة الكهرباء السعودية وبقيمة 32.94 مليار ريال، ثم كل من سابك والأهلي السعودي وبقيمة 18.97 مليار ريال و17.69 مليار ريال على التوالي.

وتُعد الأرباح المبقاة بمثابة العمود الفقري للهيكل المالي للشركات، حيث عادة ما يتم استخدامها في أوقات الأزمات إما لتغطية خسارة طارئة أو لتوسع في أنشطة الشركة أو لسداد ديوان أو دعاوى قضائية غير مواتية خاصة في حال كانت هذه الديون أو الدعاوي نتيجة أمور خارجة عن إرادة الشركة، مثل الحرائق أو ما شابه.

ويتم تكوين الأرباح المبقاة عن طريق تجميع المتبقي من صافي الربح بعد التوزيعات النقدية واستقطاع الأموال الأخرى كالجزء الخاص بالاحتياطي النظامي أو غيره، وفي حال قررت إدارة الشركة عدم توزيع أرباح نقدية فيتم تحويل هذا الجزء إلى الأرباح المبقاة وبالتالي تظهر ضمن بند حقوق المساهمين.

وتقوم الشركة بعدم توزيع أرباح نقدية عادة بهدف إعادة استثمار هذه الأموال للحصول على عائد استثماري أفضل مما لو تم دفع هذه الأموال للمساهمين في شكل توزيعات نقدية.

8 شركات تفوق أرباحها المبقاة رأس مالها

وحسب رصد “مال” من بين الشركات الـ 133 تخطت الأرباح المبقاة رأس المال لدى 8 شركات وعلى رأسها أرامكو كما سبق، تلاها سدافكو والتي بلغت أرباحها المبقاة 822 مليون ريال وبنسبة 253% من رأس مالها، ثم شركة الاتصالات السعودية وبقيمة 38.46 مليار ريال وبنسبة 192% من رأس مالها، وبوبا العربية، وبقيمة 1.8 مليار ريال تعادل 152%، وتكافل الراجحي وبقيمة 566 مليون ريال تعادل 142% من رأس المال، واللجين وبقيمة 955 مليون ريال تعادل 138%، وينساب وبقيمة 7.5 مليار ريال، تعادل 134%، وأخيرا المواساة وبقيمة 1.13 مليار ريال تعادل 113% من رأس مالها، واستطاعت الشركات باستثناء ينساب (-3.6%) من رفع أرباحها المبقاة بنهاية الربع الأول 2021.

حركة الأرباح المبقاة خلال عام

وحسب الرصد فقد استطاعت 10 شركات أن تضاعف أرباحها المبقاة وبأكثر من 100% بنهاية الربع الأول 2021 مقارنة بما كانت عليه بنهاية الربع المقابل، بينما استطاعت 10 أخرى أن ترفع أرباحها المبقاة بنسبة بأكثر من 50% وأقل من 100%، واستطاعت 5 شركات أن ترفع أرباحها المبقاة بنسب تراوحت بين 25% و50%، في حين كان الجزء الأكبر (62 شركة) من الشركات قد استطاعت رفع أرباحها المبقاة ولكن بأقل من 25%، وتراجعت الأرباح المبقاة لدى 42 شركة، في حين تحولت 4 شركات من الخسائر المتراكمة إلى الأرباح المبقاة، وهي، عذيب للاتصالات وأسيج والتصنيع وأيان.

10 شركات ضاعفت أرباحها المبقاة خلال عام

وحسب الرصد استطاعت 10 شركات أن تضاعف أرباحها المبقاة خلال عام، وكان على رأسها مجموعة فتيحي، وبنسبة 616.4% لتصل إلى 138 مليون ريال بنهاية الربع الأول 2021 مقابل 19 مليون ريال بنهاية الربع المقابل، وكانت الشركة قد أعلنت عن تحولها للربحية في الربع الأول 2021 وتسجيلها أرباحاً صافية بلغت 130 مليون ريال مقابل خسائر بلغت 2.4 مليون ريال بالفترة المقابلة، كما كانت قد أعلنت عن تحولها للربحية في العام 2020 بأرباح بلغت 30 مليون ريال مقابل خسائر بقيمة 9.5 مليون ريال في 2019، وحافظت الشركات على توزيعاتها النقدية إلا أنها كانت قد حققت أرباحاً رأسمالية (استثنائية) بلغت 125.7 مليون ريال من بيع حصتها في شركة الجوف الزراعية.

واستطاعت أسمنت الجوف من رفع أرباحها المبقاة من 4 مليون ريال إلى 24 مليون ريال وبنسبة 474.11%، وكانت الشركة قد حققت نمواً في أرباح الربع الأول 2021 وبنسبة 28% وكانت آخر توزيعات نقدية للشركة عن العام 2012 وتم صرفها في مايو 2013.

ورفعت صناعة الورق أرباحها المبقاة من 3 مليون ريال إلى 12 مليون ريال وبنسبة 290%، وكانت الشركة قد استطاعت أن تضاعف أرباحها في الربع الأول 2021 بمقدار 12 مرة، وذلك بعد أن تحولت من الخسارة إلى الأرباح في العام 2020 وكانت آخر توزيعات نقدية لها عن العام 2012.

وضاعفت شركة الغاز الأهلية أرباحها المبقاة وبنسبة 201% إلى 134 مليون ريال، وكانت الشركة قد حققت نمواً في أرباح الربع الأول بنسبة 479.6%، وهناك توصية من مجلس إدارة الشركة بتوزيع نصف ريال للسهم بانتظار موافقة الجمعية العمومية عليها في منتصف يونيو المقبل.

ومن الشركات القيادية بالسوق جاء مصرف الراجحي الذي ضاعف أرباحه المبقاة وبنسبة 179.8% لتصل إلى 9.09 مليار ريال مقابل 3.24 مليار ريال بنهاية الربع الأول 2021، وكانت قد ارتفعت من 3.25 مليار ريال بالربع الأول 2020 إلى 5.68 مليار بنهاية الربع الثاني، ثم إلى 8.34 مليار بنهاية التسعة أشهر الأولى ، بينما تراجعت إلى 8.25 مليار بنهاية 2020 قبل أن ترتفع إلى 9.09 مليار ريال بنهاية الربع الأول 2021، وكان البنك قد حقق نموا بنسبة 40% في الربع الأول من العام الحالي و4.3% في العام 2020.

ورفعت دور للضيافة أرباحها المبقاة من 1.38 مليون ريال إلى 3.26 مليون ريال وبنسبة ارتفاع 135.39% وكان مجلس إدارتها قد أوصى بعدم توزيع أرباح بهدف دعم المركز المالي للشركة. ورفع بنك البلاد أرباحه المبقاة من 1.01 مليار ريال إلى 2.15 مليار ريال وبنسبة 113%، وكان البنك قد حقق نمواً بنسبة 46% بأرباح الربع الأول 2021 وبنسبة 8.4% في أرباح 2020.

وارتفعت الأرباح المبقاة لدى بنك الاستثمار بنسبة 112% وكان البنك قد استطاع أن يحقق نمواً بنسبة 41% بالربع الأول 2021 وبنسبة 310% بالعام 2020. كما ارتفعت أرباح سبكيم المبقاة 103.5%، وتحولت الشركة إلى الربحية (411.5 مليون ريال) بالربع الأول 2021 مقابل خسائر (52.8 مليون ريال) بالفترة المقابلة. وأخيراً ارتفعت الأرباح المبقاة لشركة لازوردي من 9.9 مليون ريال إلى 20.1 مليون ريال وبنسبة 102.6%، وحققت الشركة بالربع الأول 2021 أرباحا بلغت 10.2 مليون ريال مقابل خسائر بالربع المقابل.

وتلا الشركات العشرة مباشرة وبنسبة مقاربة جدا من 100% البنك الأهلي السعودي الذي ارتفعت أرباحه المبقاة بنسبة 99.82% إلى 17.67 مليار ريال بنهاية الربع الأول 2021 مقابل 8.86 مليار ريال بالفترة المقبلة.

الأرباح المبقاة ونسبتها من رأس المال بنهاية الربع الأول 2021 مقارن (بالمليون ريال)
  بنهاية الربع الأول 2020 بنهاية الربع الأول 2021
   الأرباح المبقاة  رأس المال  النسبة من رأس المال%  الأرباح المبقاة  رأس المال  النسبة من رأس المال%
أرامكو السعودية  901,273  60,000 1502%  921,077  60,000 1535%
اس تي سي  37,508  20,000 188%  38,463  20,000 192%
كهرباء السعودية  33,147  41,665 80%  32,947  41,665 79%
سابك  25,052  30,000 84%  18,967  30,000 63%
الأهلي  8,858  30,000 30%  17,699  30,000 59%
الراجحي  3,248  25,000 13%  9,089  25,000 36%
السعودي الفرنسي  6,628  12,054 55%  7,698  12,054 64%
ينساب  7,828  5,625 139%  7,546  5,625 134%
معادن  6,186  12,306 50%  7,120  12,306 58%
دار الأركان  7,084  10,800 66%  7,113  10,800 66%
العربي  5,271  15,000 35%  6,152  15,000 41%
المراعي  4,608  10,000 46%  4,995  10,000 50%
الرياض  2,869  30,000 10%  4,782  30,000 16%
إتحاد إتصالات  4,206  7,700 55%  4,430  7,700 58%
الإنماء  2,658  20,000 13%  3,819  20,000 19%
البحري  3,349  3,938 85%  3,393  3,938 86%
مجموعة صافولا  3,037  5,340 57%  3,191  5,340 60%
بتروكيم  2,878  4,800 60%  3,189  4,800 66%
البلاد  1,010  7,500 13%  2,153  7,500 29%
بوبا العربية  1,684  1,200 140%  1,824  1,200 152%
ساب  5,851  20,548 28%  1,685  20,548 8%
سيرا  1,758  3,000 59%  1,629  3,000 54%
أسمنت الجنوب  1,180  1,400 84%  1,355  1,400 97%
المجموعة السعودية  1,005  4,500 22%  1,311  4,500 29%
سابك للمغذيات الزراعية  2,310  4,167 55%  1,249  4,760 26%
المواساة  979  1,000 98%  1,126  1,000 113%
المملكة  1,622  37,059 4%  1,057  37,059 3%
أسمنت العربية  902  1,000 90%  969  1,000 97%
طيبة  1,042  1,605 65%  959  1,605 60%
اللجين  901  692 130%  955  692 138%
سليمان الحبيب  838  3,500 24%  941  3,500 27%
الجزيرة  687  8,200 8%  920  8,200 11%
سدافكو  767  325 236%  822  325 253%
سبكيم العالمية  398  7,333 5%  809  7,333 11%
دله الصحية  762  900 85%  792  900 88%
أسمنت السعودية  663  1,530 43%  782  1,530 51%
الإستثمار  366  7,500 5%  776  7,500 10%
أسمنت ينبع  634  1,575 40%  707  1,575 45%
أسمنت الشرقية  623  860 72%  683  860 79%
أسمنت القصيم  643  900 71%  636  900 71%
أسمنت اليمامة  555  2,025 27%  610  2,025 30%
تكافل الراجحي  517  400 129%  566  400 142%
الخزف السعودي  674  600 112%  547  800 68%
الأبحاث والإعلام  418  800 52%  510  800 64%
السعودي الألماني  477  920 52%  490  920 53%
رعاية  402  449 90%  438  449 98%
بدجت السعودية  362  712 51%  417  712 59%
الحمادي  434  1,200 36%  412  1,200 34%
التعاونية  346  1,250 28%  405  1,250 32%
الزامل للصناعة  375  600 63%  380  600 63%
البابطين  375  426 88%  345  426 81%
المتقدمة  435  2,165 20%  325  2,165 15%
أسواق ع العثيم  523  900 58%  307  900 34%
سيسكو  248  816 30%  281  816 34%
اكسا التعاونية  250  500 50%  279  500 56%
الأندلس  256  700 37%  275  700 39%
أسمنت المدينة  272  1,400 19%  268  1,400 19%
نادك  255  1,016 25%  261  1,016 26%
الدريس  215  600 36%  254  600 42%
أسمنت الشمالية  271  1,800 15%  254  1,800 14%
جرير  295  1,200 25%  253  1,200 21%
هرفي للأغذية  227  647 35%  250  647 39%
التعمير  137  1,778 8%  248  1,778 14%
أسترا الصناعية  184  800 23%  236  800 30%
بي سي آي  219  275 80%  228  275 83%
المراكز  326  4,750 7%  221  4,750 5%
ساكو  224  360 62%  211  360 59%
الدوائية  112  1,200 9%  208  1,200 17%
أملاك  175  906 19%  201  906 22%
حلواني إخوان  221  314 70%  200  314 63%
مبكو  173  500 35%  189  500 38%
التصنيع  (111)  6,689 -2%  183  6,689 3%
أسمنت ام القرى  149  550 27%  180  550 33%
زجاج  168  329 51%  177  329 54%
إكسترا  213  600 35%  166  600 28%
الجوف  158  300 53%  162  300 54%
الكيميائية  120  843 14%  161  843 19%
أسمنت نجران  227  1,700 13%  160  1,700 9%
أسمنت حائل  131  979 13%  157  979 16%
الأصيل  142  300 47%  155  300 52%
مكة  161  1,648 10%  150  1,648 9%
بن داود  83  1,143 7%  145  1,143 13%
مجموعة فتيحي  19  550 4%  138  550 25%
الدرع العربي  123  300 41%  135  300 45%
الغاز  44  750 6%  134  750 18%
متطورة  106  500 21%  123  500 25%
تْشب  114  200 57%  115  200 58%
اليمامة للحديد  66  508 13%  108  508 21%
الواحة  85  150 56%  105  150 70%
الخدمات الأرضية  120  1,880 6%  103  1,880 6%
الإعادة السعودية  86  810 11%  102  810 13%
جزيرة تكافل  85  350 24%  99  471 21%
عطاء  115  400 29%  86  400 21%
الاتحاد  74  400 18%  85  400 21%
الصناعات الكهربائية  77  450 17%  84  450 19%
مهارة  126  375 34%  82  375 22%
العبداللطيف  82  813 10%  78  813 10%
وقت اللياقة  85  524 16%  78  524 15%
بوان  75  600 13%  77  600 13%
أسواق المزرعة  69  450 15%  73  450 16%
بروج للتأمين  80  300 27%  71  300 24%
باعظيم  60  101 59%  69  101 69%
ذيب  45  430 11%  69  430 16%
الشرقية للتنمية  65  75 86%  64  75 86%
الخريف  33  250 13%  59  250 24%
الأهلي للتكافل  52  167 31%  55  167 33%
الفخارية  54  150 36%  54  150 36%
ولاء  81  646 13%  54  646 8%
أليانز إس إف  48  600 8%  50  600 8%
ام آي اس  92  200 46%  45  200 22%
جبسكو  48  317 15%  41  317 13%
العمران  36  60 61%  39  60 65%
الوطنية للتعليم  65  430 15%  37  430 9%
الخليج للتدريب  45  450 10%  37  450 8%
الوطنية  50  200 25%  31  200 15%
المصافي  29  150 19%  29  150 19%
الكثيري  23  90 26%  28  90 31%
ساسكو  16  600 3%  28  600 5%
أبو معطي  31  200 16%  26  200 13%
عذيب للإتصالات  (78)  229 -34%  25  229 11%
أسمنت الجوف  4  1,430 0%  24  1,430 2%
فيبكو  23  115 20%  21  115 18%
بحر العرب  21  100 21%  21  100 21%
لازوردي  10  430 2%  20  430 5%
أسلاك  36  351 10%  17  351 5%
أسمنت تبوك  9  900 1%  16  900 2%
سايكو  27  300 9%  12  300 4%
صناعة الورق  3  92 3%  12  192 6%
صدر  8  25 33%  9  25 36%
باتك  12  300 4%  8  300 3%
أيان  (1)  737 0%  7  737 1%
دور  1  1,000 0%  3  1,000 0%
أسيج  (1)  141 -1%  1  141 0%
   1,106,285  529,186 209%  1,140,558  530,200 215%

ذات صلة

اترك تعليقاً

لن يتم نشر عنوان بريدك الإلكتروني. الحقول الإلزامية مشار إليها بـ *


المزيد